Blue, une adolescente qui gagne sa vie comme escort girl, est envoyée à Brighton, où elle découvre avec surprise que son client, prénommé Bill, est un charmant jeune homme qui restaure un bordel abandonné datant de l'époque Victorienne. Parmi les vestiges de la maison close se trouve un Mutoscope, appareil dans lequel on introduit un penny et qui fait défiler des photographies anciennes pour qu'elles deviennent un petit film, à raison de 850 photos pour un court-métrage d'environ une minute.

En l'essayant, Blue est amenée à voir les images d'un acte sexuel impliquant deux jeunes filles et un homme au visage dissimulé derrière un masque...